الحفاظ على تحويل الحد السنوي غير المستخدم البالغ 20 مليون وون... تنفس الصعداء للمشتركين
صناديق الاستثمار المتداولة للمؤشرات الأجنبية تبقى ضمن حساب ISA التقليدي... الاهتمام بحساب جديد للاستثمارات المحلية
ألغت الحكومة الكورية الجنوبية خطة تقليص مزايا حساب الاستثمار الشامل الشخصي (ISA) بعد شهر من الإعلان عنها. تراجعت عن قرار تحديد مدة العقد بحد أقصى خمس سنوات ومنع تحويل الحدود السنوية غير المستخدمة. وأصبح بإمكان المشتركين الحاليين والجدد الاستمرار في استخدام حساب ISA العام بالطريقة الحالية ذاتها.
وبحسب ما أعلنت القطاعات المالية في الثاني من سبتمبر، وافقت الحكومة في جلسة الوزراء بالأمس على تعديل قانوني يحافظ على مدة عقد ISA وطريقة تحويل حدود الإيداع على حالها الراهنة. كما تم إلغاء آجال الاشتراك النهائي بنهاية سنة 2029 الذي كان مزمعاً فرضه على حساب ISA العام.
كانت خطة إعادة الهيكلة التي أعلنت عنها الحكومة في الشهر الماضي تتضمن تحديد مدة عقد حساب ISA العام بحد أقصى خمس سنوات، ومنع تحويل الحد السنوي غير المستخدم للإيداع إلى السنة التالية. وقوبلت هذه الخطة باعتراضات كبيرة لتعارضها مع طبيعة حساب ISA الذي يختص بتجميع رؤوس أموال ضخمة على المدى الطويل والاستثمار بها.
واجهت الخطة انتقادات حادة خاصة من الشباب والطبقات الكادحة التي تواجه صعوبة في ملء حد الإيداع السنوي البالغ 20 مليون وون، وكذلك من أصحاب المشاريع الخاصة والعاملين بالعمل الحر الذين يتقلب دخلهم. وأصدر الرئيس لي جاي-ميونغ توجيهاً بإعادة النظر الشاملة في خطة تعديل حساب ISA. في النهاية، تراجعت الحكومة عن قرار التقليص، وبقي حساب ISA العام محتفظاً ببنيته الحالية.
تبلغ فترة الاشتراك الإلزامي في حساب ISA ثلاث سنوات، وبعد انقضائها يمكن تمديد تاريخ الاستحقاق بلا حد أقصى للمدة. يبقى الحد السنوي للإيداع عند 20 مليون وون والحد الإجمالي عند 100 مليون وون. كما يمكن تحويل الحد السنوي غير المستخدم إلى السنة التالية.
على سبيل المثال، إذا أودعت في حساب ISA 5 ملايين وون فقط في هذه السنة، فإن الـ 15 مليون وون المتبقية لا تضيع. يمكنك إيداع ما يصل إلى 35 مليون وون بإضافتها إلى حد السنة التالية البالغ 20 مليون وون. وهذا يعني أنه حتى لو لم تكن لديك طاقة استثمارية حالية، يمكنك فتح الحساب مسبقاً وتراكم حدود الإيداع بمرور الوقت.
تكمن أهمية حساب ISA في مزاياه الضريبية. يتم احتساب الأرباح الصافية من العمليات داخل الحساب بعد دمج الأرباح والخسائر، حيث تُعفى 200 ألف وون للنوع العام و400 ألف وون لحسابات الطبقات الكادحة والعاملين بالصيد والزراعة من الضرائب. تخضع المبالغ الزائدة لضريبة منفصلة بمعدل 9.9%، وهو أقل من معدل ضريبة الفائدة والأرباح الموزعة 15.4% على المنتجات المالية العادية.
على افتراض أنك حققت دخل أرباح موزعة وفائدة خاضعة للضريبة بقيمة 5 ملايين وون من حساب ISA من النوع العام، يتم استبعاد حد الإعفاء من الضرائب البالغ 200 ألف وون، وتطبيق معدل 9.9% على 3 ملايين وون المتبقية. تبلغ الضريبة 297 ألف وون، وهي أقل بـ 473 ألف وون من الـ 770 ألف وون التي تدفعها على 5 ملايين وون كاملة بمعدل 15.4% في الحساب العادي.
ينبغي أيضاً الانتباه لنوع الأصول المحفوظة داخل الحساب. صناديق الاستثمار المتداولة للمؤشرات الأجنبية المدرجة في البورصة المحلية، والتي تخضع لضريبة الدخل من الأرباح الموزعة والفروقات السعرية في الحسابات العادية، توفر تأثيراً ضريبياً كبيراً عند استخدام حساب ISA. بالمقابل، الأسهم المحلية المدرجة توفر تأثيراً أقل لأن الأرباح الرأسمالية للمستثمرين الأفراد معفاة من الضرائب بشكل أساسي، لذلك من الكفاءة تركيز حساب ISA على الأسهم الموزعة للأرباح والصناديق الخاضعة للضرائب.
تخطط الحكومة لإنشاء حساب ISA للتمويل الإنتاجي في السنة القادمة. إذا أقرت الحكومة مشروعها في البرلمان، ستُعفى الفائدة والأرباح الموزعة الناشئة من الأسهم المحلية المدرجة، والصناديق الاستثمارية المحلية، وصناديق النمو الوطني، ومؤسسات التجميع الاستثماري لنمو الشركات (BDC) من الضرائب بدون حد. وحيث أن الأرباح الرأسمالية من الأسهم المحلية معفاة من الضرائب في الحسابات العادية أيضاً، فإن التأثير الضريبي الإضافي سيظهر بشكل كبير في الأسهم الموزعة والصناديق الخاضعة للضرائب.
يبلغ حد الإيداع السنوي لحساب ISA للتمويل الإنتاجي 20 مليون وون والحد الإجمالي 200 مليون وون. في التعديل الجديد، يمكن الاحتفاظ بهذا الحساب بلا حد أقصى للمدة بعد انقضاء فترة الاشتراك الإلزامية البالغة ثلاث سنوات، وتحويل حدود الإيداع غير المستخدمة إلى السنة التالية.
عند إطلاق حساب ISA للتمويل الإنتاجي، يمكن الاحتفاظ به بالتزامن مع حساب ISA التقليدي. يمكن إيداع ما يصل إلى 40 مليون وون سنوياً بإيداع 20 مليون وون في كل حساب. وتتاح استراتيجية تقسيم الأصول، مثل حفظ صناديق الاستثمار المتداولة للمؤشرات الأجنبية المدرجة محلياً في حساب ISA التقليدي وحفظ الأسهم الموزعة المحلية والصناديق الاستثمارية المحلية في حساب ISA للتمويل الإنتاجي.
لكن حساب ISA للتمويل الإنتاجي لا يزال في مرحلة مشروع حكومي ينتظر النظر فيه من البرلمان. لا ضرورة لإغلاق حساب ISA الحالي أو نقل الأصول المستثمرة مقدماً. من الأفضل الاحتفاظ بحساب ISA الحالي والانتظار حتى يتم تحديد الأصول الاستثمارية النهائية والمزايا الضريبية لحساب ISA للتمويل الإنتاجي، ثم اتخاذ قرار بشأن كيفية استخدام الحسابين بناءً على ملف المخاطر الشخصي.
قال متحدث من القطاع المالي: "يُنصح بالاحتفاظ بحساب ISA الحالي كما هو، والتركيز على الأصول ذات التأثير الضريبي الكبير، والانتظار حتى يتم الانتهاء من نظر البرلمان لحساب ISA للتمويل الإنتاجي والموافقة عليه نهائياً، ثم اختيار كيفية استخدام الحسابين وفقاً لملف المخاطر".
* تمت ترجمة هذا المقال تلقائيًا بواسطة الذكاء الاصطناعي.